После сильного падения цены на золото снова превысили 1200 долларов за унцию

Цены на золото вновь выросли, отскочив от достигнутого в пятницу 3-летнего минимума и опять поднявшись выше отметки 1200 долларов США за унцию. Некоторые инвесторы ставили на то, что продажи уже прекратились, в то время как торги в преддверии окончания года будут менее активными.

По итогам торгов на COMEX, подразделении Нью-Йоркской товарной биржи /New York Mercantile Exchange, NYMEX/, котировки наиболее активно торгуемых февральских фьючерсов на золото выросли на 10,10 доллара США, или на 0,9%, до 1203,70 доллара за тройскую унцию.

За неделю февральские фьючерсы подешевели на 2,5%. Таким образом, все идет к тому, что за год золото подешевеет впервые за последние 13 лет. По состоянию на четверг фьючерсы на золото с начала 2013 года подешевели на 28%.

С тех пор как руководители Федеральной резервной системы в этом году начали сигнализировать о возможном сокращении программы покупки облигаций, инвесторы стали избавляться от золота.

Последний удар был нанесен в среду, когда ФРС объявила о сокращении программы на 10 млрд долларов в месяц, до 75 млрд долларов. В четверг фьючерсы закрылись на самом низком уровне с августа 2010 года.

В пятницу, накануне выходных и в преддверии рождественских и новогодних праздников, торги в США и Европе стали менее активными, и некоторые трейдеры закрывали короткие позиции.

"В лесу развелось слишком много медведей", - сказал вице-президент RBC Capital Markets Джордж Джеро. Некоторые из инвесторов, которые ставили на понижение, закрывали такие позиции в пятницу, в то время как другие участники рынка посчитали выгодным покупать золото после недавнего снижения цен.

Цены на золото в ближайшие недели будут также зависеть от того, станут ли его крупнейшие потребители в Азии по-прежнему рассматривать этот металл как выгодное вложение после того, как он подешевел.

Спрос на золотые слитки, монеты и ювелирные изделия в этом году несколько раз взлетал, когда инвесторы от Дубая до Пекина извлекали выгоду из невиданных несколько лет цен на золото. В последние месяцы такой спрос охладел, но аналитики и трейдеры говорят, что на прошлой неделе он демонстрировал признаки оживления.

"Снова наш сингапурский офис сообщает только о покупательской активности", - написали брокеры TD Securities.

Итоги торгов:

Вечерний фиксинг в Лондоне: 1195,25 доллара против 1196,00 доллара на предыдущей сессии.

Цена февральского фьючерса на золото: 1203,70 доллара (+10,10 доллара).

Цена мартовского фьючерса на серебро: 19,453 доллара (+26,7 цента).

Цена январского фьючерса на платину: 1332,20 доллара (+13,80 доллара).

Цена мартовского фьючерса на палладий: 698,75 доллара (+2,45 доллара).

Читать дальше

Цена на золото установила рекорд недельного падения с сентября

Цены на золото на прошлой неделе продемонстрировали самое значительное недельное падение с сентября: в результате растущей обеспокоенности по поводу возможного завершения программы стимулирования Федеральной резервной системы фьючерсы упали в цене на 3,4%.

Трейдеры продавали этот драгоценный металл, после того как в среду были опубликованы протоколы заседания ФРС, из которых стало понятно, что руководители центрального банка обсуждали возможность сворачивания некоторых элементов мягкой политики в ближайшие месяцы.

Для золота возможность сворачивания мер стимулирования аналогична ликвидации долговременного источника поддержки. Многие инвесторы стали активно покупать золото как страховку от последствий нетрадиционных мер стимулирования ФРС, боясь, что увеличение объемов ликвидности подстегнет инфляцию или ослабит доллар США.

"Чем больше говорят о сворачивании /мер стимулирования/, тем ниже падает цена на золото", - сказал старший вице-президент RBC Capital Markets Джордж Джеро.

В пятницу фьючерсы закрылись без изменений, поскольку некоторые инвесторы, которые ставили на снижение цен на золото, зафиксировали прибыли накануне выходных.

"Выходные вот-вот наступят, а это означает, что пришло время фиксировать прибыль, - говорит Айра Эпштейн из Linn Group. - Кроме того, впереди торги понедельника, которые будут значительно менее активными".

По итогам торгов на COMEX, подразделении Нью-Йоркской товарной биржи /New York Mercantile Exchange, NYMEX/, котировки наиболее активно торгуемых декабрьских фьючерсов на золото поднялись на 50 центов до 1244,10 доллара за тройскую унцию. Это на 3,4% меньше, чем при закрытии 15 ноября, когда цена составила 1287,40 доллара за унцию.

На текущей неделе на рынках фьючерсов США объемы торгов, видимо, сократятся, поскольку некоторые участники рынков будут отмечать День благодарения.

Итоги торгов:

Вечерний фиксинг в Лондоне: 1246,25 доллара против 1240,00 доллара на предыдущей сессии.

Цена декабрьского фьючерса на золото: 1244,10 доллара /+50 центов/.

Цена декабрьского фьючерса на серебро: 19,862 доллара /-7,2 цента/.

Цена январского фьючерса на платину: 1382,70 доллара /-9,00 доллара/.

Цена декабрьского фьючерса на палладий: 714,05 доллара /+80 центов/.

Читать дальше

Цены на золото выросли

Цены на золото в пятницу выросли, поскольку данные свидетельствовали о замедлении темпов найма новых работников в США, что усилило сомнения относительно того, как скоро Федеральная резервная система (ФРС) США начнет сворачивать свою программу покупок облигаций. По итогам торгов на COMEX, подразделении Нью-Йоркской товарной биржи /New York Mercantile Exchange, NYMEX/, котировки декабрьских фьючерсов на золото, торги по которым проходили наиболее активно, выросли на 13,50 доллара, или на 1%, до 1386,50 доллара за тройскую унцию.

В течение большей части этого года цены на золото испытывали давление, так как трейдеры ставили на то, что улучшение состояния экономики США приведет к тому, что ФРС свернет покупки облигаций. Программы ФРС по количественному смягчению способствовали покупкам золота инвесторами, ищущими защиты от роста инфляции, который может последовать за увеличением объема ликвидности в финансовой системе. В четверг фьючерсы на золото торговались с понижением на 18% в 2013 году.

Данные Министерства труда США, за которыми внимательно наблюдают инвесторы, в пятницу показали, что темпы найма замедлились этим летом. Это повысило опасения относительно планов ФРС по сворачиванию ежемесячных покупок облигаций на сумму 85 млрд долларов. Этот отчет "опроверг некоторое понимание того, что ситуация на рынке труда США очень здоровая и усилил понимание того, что она улучшается лишь незначительно", - сказал Джэйсон Шенкер, президент Prestige Economics. Он отметил, что отчет указал на очень постепенное сокращение поддержки для экономики, оказываемой ФРС.

Согласно представленным данным, число рабочих мест вне сельского хозяйства США в августе выросло на 169 000. Об этом сообщили в Министерстве труда США в пятницу. Экономисты прогнозировали рост рабочих мест на 175 000. Рост рабочих мест в предыдущие два месяца был пересмотрен в сторону понижения, при этом темпы увеличения рабочих мест в июле были самыми низкими более чем за год.

Эти данные заставили инвесторов, ставящих на снижение цен на золото, закрывать свои позиции, заметил Джордж Джеро, вице-президент RBC Capital Markets. Между тем, учитывая сохраняющуюся вероятность военных действий США против Сирии, "трейдеры, похоже, не хотят открывать новые позиции", - добавил Джеро. Цены на золото время от времени получали поддержку в последние недели на фоне признаков того, что США собираются нанести ответный удар Сирии, использовавшей химическое оружие. Некоторые инвесторы используют золото как защиту от политической или экономической нестабильности.

В пятницу президент России Владимир Путин заметил, что Россия продолжит поставлять вооружение в Сирию в случае нападения на нее.

Итоги торгов:

Вечерний фиксинг в Лондоне: 1387,00 доллара против 1385,00 доллара на предыдущей сессии.

Цена декабрьского фьючерса на золото: 1386,50 доллара /+13,50 доллара/.

Цена декабрьского фьючерса на серебро: 23,891 доллара /+63,6 цента/.

Цена октябрьского фьючерса на платину: 1495,70 доллара /+13,60 доллара/.

Цена сентябрьского фьючерса на палладий: 696,85 доллара /+9,65 доллара/.

Читать дальше

Цены на золото выросли до максимума за 11 недель в надежде на стимул со стороны ФРС

В пятницу котировки фьючерсов на золото достигли максимального уровня за 11 недель. Опубликованные в этот день слабые данные по продажам на рынке жилья в США усилили надежду на дальнейшее стимулирование экономики со стороны Федеральной резервной системы США.

По итогам торгов на COMEX, подразделении Нью-Йоркской товарной биржи /New York Mercantile Exchange, NYMEX/, котировки декабрьских фьючерсов на золото, торги по которым проходили наиболее активно, выросли на 25 долларов, или на 1,8%, до 1395,80 доллара за тройскую унцию. Такая цена закрытия стала самой высокой с 6 июня.

Цены на золото стремительно выросли после новостей о том, что продажи на первичном рынке жилья в США в июле упали на 13,4%, до самого низкого уровня с октября.

"Надо же, возможно экономика не так сильна /как казалось/", - сказал Питер Хаг из Kitco Metals Inc..

За последние недели, склонность инвесторов к покупке этого драгоценного металла поддерживалась слабыми экономическими показателями, причем некоторые трейдеры полагают, что последняя информация заставит Федеральную резервную систему продолжать стимулирование в течение более длительного периода, чем ранее ожидалось.

"Очевидно, рынок жилья является одной из ключевых движущих сил экономики и, возможно, новые данные по этому рынку заставит ФРС придерживаться текущей политики еще некоторое время", - сказал Мэтт Земан, старший стратег-аналитик Kingsview Financial.

Программа центрального банка по покупке облигаций на сумму 85 млрд долларов США ежемесячно направлена на оживление деловой активности путем сокращения стоимости заимствований. В то же время эта программа способствует росту стоимости активов с нулевой доходностью, к которым относится и золото.

Котировки фьючерсов на золото получили дополнительный стимул к росту после того,

Как стоимость золота преодолела максимум понедельника 1384 доллара за унцию, что вызвало автоматическое срабатывание стоп-приказов и продолжение роста, сказал Земан.

Между тем, стоимость платины достигла нового максимума за четыре недели по причине окрепших надежд на повышение спроса из-за роста производственной активности в мире.

По итогам торгов на NYMEX котировки октябрьских фьючерсов на платину выросли на 1,50 доллара, или на 0,1%, до 1541,60 доллара за тройскую унцию. Такая цена закрытия стала самой высокой с 9 апреля.

Рост стоимости платины случился как раз в то время, когда в Южной Африке занимающиеся добычей этого драгоценного металла компании и профсоюзы шахтеров приступили к ежегодным переговорам.

В прошлом году, в августе, забастовки из-за зарплат и конкуренция двух основных профсоюзов привели к серии жестоких стычек на шахтах Южной Африки, в результате чего 7% мирового объема поставок, или 400 000 тройских унций, были недопоставлены на рынок, сказал Говард Уэн, аналитик по драгоценным металлам HSBC Securities Inc.

Итоги торгов:

Вечерний фиксинг в Лондоне: 1377,50 доллара против 1375,50 доллара на предыдущей сессии.

Цена декабрьского фьючерса на золото: 1395,80 доллара /+25,00 доллара/.

Цена сентябрьского фьючерса на серебро: 23,738 доллара /+70,3 цента/.

Цена октябрьского фьючерса на платину: 1541,60 доллара /+1,50 доллара/.

Цена сентябрьского фьючерса на палладий: 750,85 доллара /-4,20 доллара/.

Читать дальше

Цены на золото и серебро достигли максимумов за несколько недель

Цены на золото и серебро в четверг в Европе на рынке спот выросли до максимумов за много недель, чему содействует ослабление доллара перед выходом позже в четверг экономических данных США.

Золото на рынке спот подорожало на 1,2% до 1346,48 доллара за тройскую унцию, самой высокой отметки за три недели. Спот-цены на серебро выросли на 1,7% до 22,180 доллара за унцию, нового двухмесячного максимума. В 08.59 по Гринвичу золото на рынке спот торговалось с повышением на 0,7%, по 1339,10 доллара за унцию. Серебро торговалось с повышением на 1,2%, по 22,070 доллара за унцию.

В четверг цены на драгоценные металлы нашли поддержку ввиду ослабления доллара в преддверии выхода экономических данных США. Так, ожидается публикация еженедельного отчета о заявках на пособие по безработице, июльских данных по промышленному производству, а также экономических отчетов ФРС-Нью-Йорк и ФРС-Филадельфия.

Более слабые, чем ожидалось, данные по инфляции в США в среду ухудшили перспективы доллара, поскольку они усилили ожидания по поводу более продолжительного сохранения программы покупки облигаций. Цены на золото устанавливаются в долларах, и поэтому ослабление валюты США обычно увеличивает привлекательность драгоценного металла для держателей других валют.

"Внимание рынка переключается на оценки индекса потребительских цен в США за июль, еженедельный отчет о заявках на пособие по безработице и на производственный индекс ФРС-Нью-Йорк", - сообщил аналитик VTB Capital Андрей Крюченков.

В 08.59 по Гринвичу индекс доллара WSJ составлял 73,74 доллара, что на 0,3% ниже отметки на закрытии торгов накануне.

Новости о том, что хедж-фонд Джона Полсона во 2-м квартале сократил позиции по золоту более чем наполовину, мало отражаются на настроениях инвесторов в четверг. В последние годы Полсон является одним из наиболее настроенных на рост инвесторов.

Во 2-м квартале Paulson & Co сократила позиции по бумагам биржевого фонда SPDR Gold Trust GLD более чем на 2 млрд долларов. Об этом стало известно из официального заявления, поданного регулятору в среду.

Это обстоятельство может объяснить, почему в последние несколько месяцев "мы наблюдали столь крупные продажи биржевых фондов, порождая надежды на то, что продажи уже завершились", заметил Дэвид Гаветт из Marex Spectron. "В долгосрочной перспективе для рынка хорошо, если эта ликвидация /позиций/ в основном уже завершилась", - добавил он.

Всемирный совет по золоту в четверг сообщил, что чистое сокращение запасов биржевых фондов во 2-м квартале составило 402 тонны. Отток совпал со снижением цен на золото на 23%. Это самое значительное квартальное падение цен с начала торговли фьючерсами на золото в последний день 1974 года.

К 08.59 по Гринвичу платина на рынке спот подорожала на 0,9% до 1511,80 доллара за унцию, а палладий прибавил в цене 1,3% до 748 долларов.

Читать дальше

Надежды на повышение спроса подтолкнули к росту цены на золото

Котировки фьючерсов на золото и серебро выросли в понедельник после выхода отчета, указавшего на высокий спрос со стороны Китая, одного из главных потребителей этих драгоценных металлов. Такие данные вынудили инвесторов, ставивших на снижение цен, закрыть свои позиции.

По итогам торгов на COMEX, подразделении Нью-Йоркской товарной биржи /New York Mercantile Exchange, NYMEX/, котировки декабрьских фьючерсов на золото, торги по которым проходили наиболее активно, выросли на 22 доллара, или на 1,7%, до 1334,20 доллара за тройскую унцию, достигнув трехнедельного максимума.

Китайская ассоциация золота в понедельник сообщила о том, что в первой половине этого года страна потребила 706,36 метрических тонн золота, что на 54% выше показателя того же периода прошлого года. Некоторые наблюдатели за рынком золота ожидают, что Китай станет главным потребителем золота в этом году, обогнав Индию. Китай оказался в числе стран, значительно увеличивших покупки золота после резкого снижения цен на данный металл в этом году, которое началось с рекордного двухдневного падения котировок в середине апреля.

Настроения в понедельник также улучшились на фоне увеличения объемов запасов золота в крупнейшем в мире золотом биржевом фонде, отмечают трейдеры и аналитики. Запасы этого металла в SPDR Gold Trust в пятницу выросли на 1,8 метрических тонн, и это первый рост за два месяца, согласно данным веб-сайта этого фонда.

Такие фонды, как SPDR покупают и хранят золото в интересах инвесторов. В последние годы значительно возросла их важность как источника спроса на золото. Тем не менее, в августе фонд сократил запасы на 16,2 тонн. Большую часть этого года цены на золото испытывали давление, поскольку инвесторы выводили средства из золотых биржевых фондов, что привело к широкомасштабным продажам фондами золотых слитков. Сентябрьские фьючерсы на серебро по итогам торгов подскочили в цене на 4,6% до 21,340 доллара за тройскую унцию, достигнув семинедельного максимума.

Аналитики Deutsche Bank в понедельник сказали о том, что серебро "может начать торговаться лучше золота", принимая во внимание последние данные, указавшие на улучшение мировой производственной активности. Серебро широко используется в электронике, а также в промышленности, что делает цены чувствительными к изменению ожиданий относительно роста.

Итоги торгов:

Вечерний фиксинг в Лондоне: 1341,00 доллара против 1309,00 доллара на предыдущей сессии.

Цена декабрьского фьючерса на золото: 1334,20 доллара /+22,00 доллара/.

Цена сентябрьского фьючерса на серебро: 21,339 доллара /+93,2 цента/.

Цена октябрьского фьючерса на платину: 1498,70 доллара /-1,90 доллара/.

Цена сентябрьского фьючерса на палладий: 737,60 доллара /-3,40 доллара/.

Читать дальше

Фьючерсы на золото и платину подорожали

Фьючерсы на золото подорожали в пятницу, а стоимость платины достигла максимального значения за восемь недель, так как позитивные экономические данные из Китая привели к росту спроса на эти металлы.

По итогам торгов на COMEX, подразделении Нью-Йоркской товарной биржи /New York Mercantile Exchange, NYMEX/, котировки декабрьских фьючерсов на золото, торги по которым проходили наиболее активно, выросли на 2,30 доллара США, или на 0,2%, до 1312,20 доллара за тройскую унцию. По итогам недели фьючерсы закрылись с повышением на 0,2%.

Котировки драгоценных металлов стремительно выросли по причине продолжающегося потока позитивных данных из Китая: в пятницу стало известно о росте промышленного производства в этой стране.

"Новости из Китая поддерживают цены на золото, поскольку улучшение экономических условий в этой стране ведет к увеличению покупок золота местным населением", - сказал Фрэнк Леш, брокер и аналитик FuturePath Trading LLC. Хотя физический спрос из Китая поспособствовал стабилизации цен на золото в районе 1300 долларов за унцию, он не смог вызвать существенного роста, добавил Леш.

Более того, сохраняется обеспокоенность инвесторов относительно будущей денежно-кредитной политики США и ее влияния на стоимость золота. Федеральная резервная система США просигнализировала о вероятном сворачивании позже в этом году программы покупок облигаций, на которую сейчас ежемесячно тратится 85 млрд долларов. Многих трейдеров беспокоит, что, если в результате усилий по сокращению стимулирования вырастет доходность облигаций, то немногие инвесторы будут заинтересованы в покупке актива с нулевой доходностью, подобных золоту.

"Нет никого в инвестиционном сообществе, кто полагал бы, что покупка золота в текущей ситуации сулит большие доходы", - сказал Леш. Между тем, цены на платину стремительно выросли, поскольку данные по промышленному производству породили надежду на увеличение спроса на этот металл, который широко используется в производстве автомобильных катализаторов.

Согласно данным Johnson Matthey, около 42% годового объема поставок платины в 2012 году ушло на производство каталитических нейтрализаторов для автомобильной промышленности.

Котировки октябрьских фьючерсов на платину по итогам торгов на NYMEX выросли на 9 долларов, или на 0,6%, до 1500,60 доллара за тройскую унцию, впервые с 10 июня закрывшись выше отметки 1500 долларов за унцию.

Итоги торгов:

Вечерний фиксинг в Лондоне: 1309,00 доллара против 1298,25 доллара на предыдущей сессии

Цена декабрьского фьючерса на золото: 1312,20 доллара /+2,30 доллара/.

Цена сентябрьского фьючерса на серебро: 20,407 доллара /+21,4 цента/

Цена октябрьского фьючерса на платину: 1500,60 доллара /+9,00 доллара/.

Цена сентябрьского фьючерса на палладий: 741,00 доллара /+2,45 доллара/.

Читать дальше

Цены на золото и платину выросли в четверг на фоне данных Китая

Цены на золото и активно используемые в промышленности драгоценные металлы выросли в четверг, так как хорошие данные по внешней торговле Китая усилили надежды на спрос.

По итогам торгов на COMEX, подразделении Нью-Йоркской товарной биржи /New York Mercantile Exchange, NYMEX/, котировки декабрьских фьючерсов на золото, торги по которым проходили наиболее активно, выросли на 24,60 доллара, или на 1,9%, до 1309,90 доллара за тройскую унцию.

Представленные в четверг данные показали, что экспорт и импорт Китая в июле выросли более значительно, чем ожидалось, сигнализируя о том, что вторая по величине экономика мира стабилизируется после замедления в первом полугодии. Октябрьские фьючерсы на платину на NYMEX выросли в цене на 3,7% до 1491,60 доллара за тройскую унцию. Сентябрьские фьючерсы на палладий подорожали на 2,1% до 738,55 доллара за тройскую унцию.

Платина и палладий в основном используются для производства фильтров для выхлопной системы автомобилей, поэтому их цена чутко реагирует на изменения в ожиданиях относительно экономического роста. "Промышленные /драгоценные металлы/ повели рынок вверх, и золото последовало за ними" после выхода данных Китая, сказал Франк Макги, главный дилер по драгоценным металлам в Integrated Brokerage Services.

Внимательно отслеживаемый разрыв между ценой платины и золота в четверг вырос до самого значительного уровня почти за два года. "Если экономический рост в Китае снова ускорится, этот разрыв сильно увеличится", - отметил Макги. В прошлом месяце Маркус Грабб из Всемирного золотого совета заявил о том, что в 2013 году Индия почти наверняка перестанет быть крупнейшим мировым потребителем золота, пропустив вперед Китай.

Цены на золото продолжили наблюдавшийся ранее рост, после того как данные США продемонстрировали увеличение числа заявок на пособие по безработице на прошлой неделе. Трейдеры внимательно следят за данными по занятости, так как Федеральная резервная система связала продолжительность своей политики доступных денег с состоянием рынка труда. Более медленный рост занятости может убедить центральный банк в необходимости придерживаться стимулирующей политики в течение более длительного периода времени.

Доллар США снизился после выхода данных по занятости. Ослабление американской валюты может способствовать подорожанию деноминированных в долларах фьючерсов на золото, делая их более доступными для держателей других валют.

Итоги торгов:

Вечерний фиксинг в Лондоне: 1298,25 доллара против 1282,50 доллара на предыдущей сессии

Цена декабрьского фьючерса на золото: 1309,90 доллара /+24,60 доллара/.

Цена сентябрьского фьючерса на серебро: 20,193 доллара /+68,5 цента/

Цена октябрьского фьючерса на платину: 1491,60 доллара /+53,30 доллара/.

Цена сентябрьского фьючерса на палладий: 738,55 доллара /+15,40 доллара/.

Читать дальше

Золото завершило понедельник с понижением, ориентируясь на валютный рынок

Цены на золото упали в понедельник до самого низкого уровня более чем за две недели в условиях низкого объема торгов и укрепления доллара США. По итогам торгов на COMEX, подразделении Нью-Йоркской товарной биржи /New York Mercantile Exchange, NYMEX/, котировки декабрьских фьючерсов на золото, торги по которым проходили наиболее активно, снизились на 8,10 доллара, или на 0,6%, до 1302,40 доллара за тройскую унцию. Это был самый низкий итоговый уровень с 19 июля, когда фьючерсы завершили день на отметке 1292,90 доллара за тройскую унцию.

Падение цен на этот драгоценный металл происходило в условиях низкого объема торгов.

Укрепившийся доллар США побудил некоторых инвесторов воздержаться от активных действий в понедельник. Цены на золото выражены в долларах, поэтому, когда американская валюта дорожает, этот оно становится менее доступным для держателей других валют.

Кроме того, сдерживающим фактором были и сохраняющиеся опасения относительно устойчивости денежно-кредитного стимулирования со стороны Федеральной резервной системы США. На программу покупки облигаций, известную как количественное смягчение, центральный банк США ежемесячно тратит 85 млрд долларов, стремясь удерживать процентные ставки на низком уровне.

Эта программа стала мощным позитивным фактором для рынка золота, так как позволила ему легко конкурировать с другими активами-убежищами, такими как казначейские облигации, чья доходность оказалась под понижательным давлением.

"Люди не хотят открывать крупные позиции на этом рынке, особенно длинные позиции, учитывая тот факт, что программа количественного смягчения все-таки имеет срок годности", - сказал Боб Хаберкорн, старший брокер RJO Futures. В HSBC повысили свой прогноз для средней цены серебра в 2013 году до 22,90 доллара за тройскую унцию с 21 доллара, указав на ожидающийся рост спроса на этот металл со стороны промышленности.

В банке полагают, что промышленный спрос на серебро, на долю которого приходится чуть более половины общего спроса, в 2013 году вырастет на 16 млн унций по сравнению с 2012 годом и составит 482 млн унций. Сентябрьские фьючерсы на серебро завершили понедельник с понижением на 19,7 цента, или на 1%, до 19,719 доллара за тройскую унцию.

Итоги торгов:

Вечерний фиксинг в Лондоне: 1304,75 доллара против 1309,25 доллара на предыдущей сессии

Цена декабрьского фьючерса на золото: 1302,40 доллара /-8,10 доллара/.

Цена сентябрьского фьючерса на серебро: 19,719 доллара /-19,3 цента/

Цена октябрьского фьючерса на платину: 1448,10 доллара /-3,40 доллара/.

Цена сентябрьского фьючерса на палладий: 735,20 доллара /+5,50 доллара/.

Читать дальше

Цены на золото на COMEX закрылись без изменений

Фьючерсы на золото в пятницу закрылись почти без изменений. Более слабые, чем ожидалось, данные по рынку труда США ослабили опасения относительно неизбежного завершения мер стимулирования экономики, проводимых Федеральной резервной системой /ФРС/.

По итогам торгов на COMEX, подразделении Нью-Йоркской товарной биржи /New York Mercantile Exchange, NYMEX/, котировки декабрьских фьючерсов на золото, торги по которым проходили наиболее активно, снизились на 70 центов, или на 0,1%, до 1310,50 доллара за тройскую унцию. По итогам недели фьючерсы закрылись с повышением.

Цены на золото снизились на 2% в начале сессии, но затем быстро вернули эти потери после выхода данных, согласно которым число рабочих мест вне сельского хозяйства США в июле выросло лишь на 162 000. Экономисты прогнозировали рост на 183 000.

Уровень безработицы снизился до 7,4% против 7,6% в июне.

Инвесторы внимательно следят за экономическими данными США в попытках определить дальнейший курс денежно-кредитной политики. Руководители ФРС заявляли, что примут во внимание рынок труда и другие экономические индикаторы, когда будут принимать решение о сроках и темпах сворачивания программы покупок облигаций объемом в 85 млрд долларов в месяц.

"Похоже, что мы немного отдалились от сокращения /программы/", - говорит Фрэнк Леш, аналитик рынков фьючерсов FuturePath Trading LLC.

Пятничные данные по занятости были достаточно сильными, чтобы экономика продолжала расти, но слишком слабыми, чтобы дать ФРС возможность начать сворачивать меры стимулирования, говорит Адам Клопфенштайн, старший рыночный стратег-аналитик Archer Financial Services.

Итоги торгов:

Вечерний фиксинг в Лондоне: 1309,25 доллара против 1315,00 доллара на предыдущей сессии

Цена декабрьского фьючерса на золото: 1310,50 доллара /-70 центов/.

Цена сентябрьского фьючерса на серебро: 19,912 доллара /+28,8 цента/

Цена октябрьского фьючерса на платину: 1451,50 доллара /+7,70 доллара/.

Цена сентябрьского фьючерса на палладий: 729,70 доллара /+2,15 доллара/.

Читать дальше

Надежды на мягкую денежно-кредитную политику подтолкнули цены на золото до месячного максимума

Цены на золото продемонстрировали самый масштабный процентный рост более чем за год и закрылись выше 1300 долларов за унцию впервые за месяц. Это произошло на фоне надежд на то, что мягкая денежно-кредитная политика в мире будет сохраняться.

По итогам торгов на COMEX, подразделении Нью-Йоркской товарной биржи /New York Mercantile Exchange, NYMEX/, котировки августовских фьючерсов на золото, которые торговались наиболее активно, выросли на 43,10 доллара, или на 3,3%, до 1336,00 доллара за тройскую унцию. Таким образом, котировки золота достигли самого высокого итогового уровня с 19 июня. Это также самый сильный процентный рост с июня 2012 года.

В понедельник цены на золото росли, так как убедительная победа правящей Либерально-демократической партии Японии на выборах в верхнюю палату парламента, состоявшихся в выходные, стала свидетельством одобрения экономических реформ. Премьер-министр Синдзо Абэ проводит мягкую денежно-кредитную политику, нацеленную на стимулирование роста в третьей по величине мировой экономике.

Цены на золото выигрывали со стороны мягкой денежно-кредитной политики, которая проводится во многих странах мира. Инвесторы часто прибегают к таким безопасных активам, как драгоценные металлы, чтобы застраховаться от рисков инфляции и ослабления внутренних валют, которое связано с мягкой денежно-кредитной политикой.

Трейдеры также пересматривают свои прогнозы относительно цен после комментариев Бена Бернанке, председателя Федеральной резервной системы /ФРС/, которые были опубликованы на прошлой неделе. Бернанке заявил, что центральный банк не имеет фиксированного графика сворачивания программы покупки облигаций, объем которой составляет 85 млрд долларов в месяц. Это снизило опасения относительно того, что ФРС может приступить к сворачиванию стимулирования позднее в этом году.

Фьючерсы на золото выросли вскоре после того, как открылись азиатские торги в понедельник, подскочив более чем на 20 долларов за унцию в течение нескольких минут.

Согласно данным Комиссии по срочной биржевой торговле, опубликованным в пятницу, финансовые менеджеры увеличили свои чистые ставки по фьючерсам и опционам на золото на неделе, завершившейся во вторник, на 58%. Эти фонды сократили свои позиции на снижение цен до самого низкого уровня с середины апреля.

Итоги торгов:

Вечерний фиксинг в Лондоне: 1327,00 доллара против 1295,75 доллара на предыдущей сессии

Цена августовского фьючерса на золото: 1336,00 доллара /+43,10 доллара/.

Цена сентябрьского фьючерса на серебро: 20,509 доллара /+1,049 доллара/

Цена октябрьского фьючерса на платину: 1448,00 доллара /+16,80 доллара/.

Цена сентябрьского фьючерса на палладий: 750,45 доллара /+70 центов/.

Читать дальше

Укрепление доллара остановило восстановление цен на золото во вторник

Фьючерсы на золото во вторник закрылись с понижением, прервав рост, длившийся две сессии подряд, так как укрепление доллара и быстрое восстановление цен на золото побудили некоторых инвесторов продавать свои активы для фиксации прибыли.

По итогам торгов на COMEX, подразделении Нью-Йоркской товарной биржи /New York Mercantile Exchange, NYMEX/, котировки наиболее активно торгуемых августовских фьючерсов на золото упали на 12,30 доллара, или 1%, до 1 243,40 доллара за тройскую унцию.

За два торговых дня, включая понедельник, стоимость контракта возросла примерно на 45 долларов, восстановившись с самого низкого уровня за 34 месяца.

"Цены на золото, возможно, наконец-то начали расти, но сегодня рынок взял передышку", - говорит Мэтт Зееман, старший стратег-аналитик Kingsview Financial.

Укрепление доллара против евро и других валют подтолкнуло цены на золото вниз. При росте доллара инвесторы, использующие другие валюты, обычно не проявляют интереса к фьючерсам на золото, которые деноминированы в долларах, так как эти контракты становятся более дорогими для таких покупателей.

Индекс доллара ICE, отслеживающий стоимость доллара к корзине международных валют, недавно торговался с повышением на 0,5% по 83,45.

Фьючерсы на золото во вторник понесли потери в условиях спокойных торгов. Некоторые инвесторы воспользовались возможностью для фиксации прибыли перед заседанием Европейского центрального банка /ЕЦБ/ и выходом данных по занятости в США, которые ожидаются позднее на этой неделе.

Инвесторы внимательно следят за изменениями в денежно-кредитной политике как в США, так и в других странах, а также изучают экономические данные США в поисках ориентиров относительно судьбы программы стимулирования ФРС.

"Данные по занятости будут иметь большое влияние на золото, поэтому до пятницы нам следует занять выжидательную позицию", - говорит Зееман.

Цены на золото получали поддержку со стороны мер стимулирования ФРС. Инвесторы, опасавшиеся, что покупки облигаций приведут к росту инфляции и ослаблению доллара, вкладывали деньги в драгоценные металлы как инструмент хеджирования. Однако в самое последнее время опасения, что ФРС вскоре завершит эти программы, опустили цены на золото почти до 3-летних минимумов, так как трейдеры были обеспокоены возможным снижением спроса в отсутствие этих рисков.

Читать дальше

Цены на золото выросли в пятницу, но упали по итогам квартала

Котировки фьючерсов на золото в ходе торгов в пятницу восстановились после падения в четверг до минимумов почти за три года. Тем не менее, этот рост не смог изменить негативные результаты квартала, по итогам которого котировки золота зафиксировали самое сильное квартальное снижение за всю историю современных наблюдений с 1970 года.

По итогам торгов на COMEX, подразделении Нью-Йоркской товарной биржи /New York Mercantile Exchange, NYMEX/, котировки августовских фьючерсов на золото, которые торговались наиболее активно, выросли на 12,10 доллара, или на 1%, до 1223,70 доллара за тройскую унцию. В пятницу утром котировки августовских фьючерсов на золото достигли минимального уровня с августа 2010 года на отметке 1179,40 доллара за тройскую унцию.

Инвесторы, которые рассчитывали на снижение стоимости золота, закрывали позиции в последний торговый день недели, месяца и квартала, что и привело к росту котировок фьючерсов на золото.

Во 2-м квартале золото упало в цене на 23%, что является самым сильным падением со времени отмены привязки доллара США к золоту /золотого стандарта/ в 1971 году.

Последнее время инвесторы были вынуждены продавать на опасениях, что Федеральная резервная система США сократит свою программу покупки облигаций, на которую сейчас тратится 85 млрд долларов в месяц и которая оказывает поддержку ценам на золото. Председатель Федеральной резервной системы Бен Бернанке обозначил шаги, которые центральный банк может предпринять для сворачивания стимулирующих мер. Эта новость стала последней в череде других, которые заставляют инвесторов пересматривать свое отношение к золоту.

"Золото явно попало в немилость, - сказал Фрэнк Макги, главный дилер по драгоценным металлам Integrated Brokerage Services. - Ротация /средств/ из золота в акции усиливалась в течение практически всего квартала".

Оживление на мировых фондовых рынках заставило инвесторов обратить свое внимание на акции. Спрос на золото был ограничен также ростом процентных ставок в США, на фоне которого не имеющие доходности активы, такие как золото, теряют привлекательность. Количество золота на счетах биржевых фондов снизилось более чем на 20% по сравнению с декабрьским максимумом.

"Кругом царят медведи, - сказал Мигель Перес-Санталла, вице президент BullionVault. - В отсутствие /покупки/ фондов и инвестиционных компаний золото будет выглядеть слабым".

Когда наблюдалось падение стоимости золота в апреле, покупатели в Индии и Китае, крупнейших странах-потребителях золота, скупали монеты, слитки и ювелирные украшения. В этот же раз падение не привело к активизации покупателей ни в одной из двух указанных стран.

"Никто понятия не имеет, когда прекратится это падение цен на золото, - сказала Ивонна Ван, аналитик по золоту Antaike в Пекине. - Инвесторы предпочитают хранить средства в банке, вместо того чтобы покупать золото, потому что его стоимость снижается каждый день".

Трейдеры в Гонконге, где расположены некоторые магазины, которые продавали монеты и слитки в апреле, отметили вялый покупательский интерес в пятницу.

Кроме прочего, негативное влияние на спрос оказывают также недавние шаги правительства Индии по ограничению импорта золота в целях сокращения торгового дефицита. Индия является крупнейшим потребителем золота, за ней следует Китай.

Котировки фьючерсов на платину впервые с октября 2009 года опустились ниже отметки 1300 долларов за тройскую унцию. Позже котировки восстановились наряду с золотом, и котировки октябрьских фьючерсов на платину выросли на 0,8% до уровня 1339,90 доллара за тройскую унцию.

Итоги торгов:

Вечерний фиксинг в Лондоне: 1192,00 доллара против 1232,75 доллара на предыдущей сессии.

Цена августовского фьючерса на золото: 1223,70 доллара /+12,10 доллара/.

Цена сентябрьского фьючерса на серебро: 19,470 доллара /+91,7 цента/.

Цена октябрьского фьючерса на платину: 1339,90 доллара /+10,80 доллара/.

Цена сентябрьского фьючерса на палладий: 660,70 доллара /+10,00 доллара/.

Читать дальше

Цены на золото во вторник упали до 33-мес минимума

Котировки фьючерсов на золото во вторник продолжили падение и достигли 33-месячного минимума, так как серия позитивных экономических данных США оказала поддержку фондовому рынку и ослабила интерес к активам-убежищам, подобным драгоценным металлам.

По итогам торгов на COMEX, подразделении Нью-Йоркской товарной биржи /New York Mercantile Exchange, NYMEX/, котировки августовских фьючерсов на золото, которые торговались наиболее активно, упали на 2 доллара, или на 0,2%, до 1275,10 доллара за тройскую унцию. Это был самый низкий итоговый уровень с сентября 2010 года, ознаменовавший собой падение на 24% по итогам текущего года.

В этом году инвесторы продают золото на фоне ожиданий того, что Федеральная резервная система США начнет сокращать свою программу покупки облигаций до конца текущего года. Трейдеры опасаются, что без мер смягчения денежно-кредитной политики процентные ставки вырастут и снизят спрос на не приносящие доходность активы-убежища.

Последняя волна падения цен на золото последовала вслед за тем, как потребительское доверие в США достигло самого высокого уровня за пять лет, поднявшись до отметки, в последний раз наблюдавшейся до финансового кризиса 2008 года.

Некоторые трейдеры беспокоятся, что улучшение экономических данных готовит почву для более раннего сворачивания программы стимулирования экономики, которую проводит ФРС. Другие же продавали золото, отдавая предпочтение акциям и другим чувствительным к экономической ситуации активам, которые дорожают на фоне ускорения экономического роста. Продажи золота биржевыми фондами /ETF/ также оказывали понижательное давление на котировки фьючерсов.

"Продажи ETF просто убивают золото", - сказал Билл О'Нилл из Logic Advisors.

Объем золота, находящегося в держании крупнейшего в мире золотого ETF SPDR Gold Shares сократился до 40,76 млн тройских унций, что является минимальным уровнем с марта 2010 года.

Тем не менее, данные показали, что центральные банки в прошлом месяце продолжали покупать золото, что ограничило негативный настрой рынка. Россия и Казахстан в мае увеличили свои золотые запасы, что происходит уже восьмой месяц подряд. Это показывает, что центральные банки продолжают воспринимать золото в качестве альтернативы валюте и средства диверсификации валютных резервов.

Тем временем котировки фьючерсов на платину выросли с многолетних минимумов, и цены на палладий повысились в связи с ростом опасений относительно переговоров о зарплате сотрудников шахт в Южной Африке.

Южная Африка - крупный производитель золота, платины и палладия, и проблемы, возникавшие в последнее время с профсоюзами в этой отрасли, оказывали повышательное давление на цену драгоценных металлов.

Июльские фьючерсы на платину по итогам торгов выросли в цене на 1,6% до 1350,50 доллара за унцию, поднявшись с самого низкого итого уровня с июля 2010 года.

Сентябрьские фьючерсы на палладий подорожали на 1,7% до 668,80 доллара за унцию.

Итоги торгов:

Вечерний фиксинг в Лондоне: 1279,00 доллара против 1286,75 доллара на предыдущей сессии.

Цена августовского фьючерса на золото: 1275,10 доллара /-2 доллара/.

Цена июльского фьючерса на серебро: 19,526 доллара /+3,3 цента/.

Цена июльского фьючерса на платину: 1350,50 доллара /-21,40 доллара/.

Цена сентябрьского фьючерса на палладий: 668,80 доллара /+11,15 доллара/.

Читать дальше

HSBC стал еще одним банком, который понизил прогноз по цене на золото

HSBC стал еще одним банком, понизившим прогноз по цене на золото. Такое решение приняли аналитики банка вечером в понедельник.

В качестве одной из основных причин снижения прогноза по ценам на золото на 2013, 2014 и 2015 годы в банке сослались на планы Федеральной резервной системы /ФРС/ США по сворачиванию стимулирующих мер, благоприятных для цен на золото. Укрепление доллара США, снижение темпов экономического роста в КНР и вялый физический спрос на драгоценный металл также содействовали решению о понижении прогноза, заметил аналитик HSBC Джеймс Стил.

HSBC понизил прогноз по цене золота в 2013 году на 9,5% до 1396 долларов за тройскую унцию. Прогноз на 2014 год был снижен на 10,3% до 1435 долларов, а прогноз на 2015 год - на 11,4% до 1395 долларов за унцию.

"Дискуссия в руководстве ФРС о сворачивании программы количественного смягчения идет более интенсивно, чем мы первоначально предполагали, что приводит к росту доходности по казначейским облигациям США, а это традиционно негативно для цен на золото", - отметил Стил.

На прошлой неделе цены на золото в течение одной сессии потеряли 6,3% после того, как председатель ФРС Бен Бернанке заявил, что центральный банк США может позже в этом году начать сворачивание программы покупки облигаций объемом 85 млрд долларов в месяц. Эта программа в последние годы оказывает важную поддержку ценам на золото, что отражает спрос на драгоценный металл в качестве инструмента для хеджирования рисков инфляции и ослабления национальных валют.

"Покупатели, которые хотели бы приобретать по минимальным ценам, возможно, ждут четкого формирования дна", - говорит Стил. "В оставшейся части года мы прогнозируем торговый диапазон золота между отметками 1125 и 1375 долларов за унцию", - добавляет он.

HSBC стал далеко не первым банком, снизившим в последние дни прогноз по ценам на золото. В понедельник свои прогнозы понизили Goldman Sachs, Credit Suisse, Standard Bank, Morgan Stanley и BNP Paribas.

HSBC также понизил прогноз по цене серебра в 2013 году на 19,2% до 21 доллара за унцию. Прогноз на 2014 год был понижен на 25,9% до 20 долларов, а прогноз на 2015 год - на 22,9% до 20,25 доллара за унцию.

В 10.00 по Гринвичу золото на рынке спот в Европе торговалось по 1284 доллара за унцию, серебро торговалось по 19,750 доллара.

Читать дальше

Цены на драгоценные металлы в понедельник достигли многолетних минимумов

Цены на золото, серебро и платину в понедельник достигли многолетних минимумов. Инвесторы избавлялись от драгоценных металлов, полагая, что растущие процентные ставки в США и кризис ликвидности в Китае ограничат спрос.

По итогам торгов на COMEX, подразделении Нью-Йоркской товарной биржи /New York Mercantile Exchange, NYMEX/, котировки августовских фьючерсов на золото, которые торговались наиболее активно, упали на 14,90 доллара, или на 1,2%, до 1277,10 доллара за тройскую унцию. Июльские фьючерсы на серебро упали в цене на 2,3% до 19,493 доллара. Оба эти итоговых уровня были самыми низкими с сентября 2010 года.

Июльские фьючерсы на платину подешевели на 3% до 1329,10 доллара за тройскую унцию, и это самый низкий уровень с октября 2009 года.

Цены на металлы испытывали давление со стороны опасений относительно кризиса ликвидности в Китае, после того как центральный банк страны дал понять, что не будет предпринимать решительных шагов для смягчения жестких условий кредитования. Замедление китайской экономики может ограничить способность инвесторов покупать драгоценные металлы. Кроме того, недостаточное предложение кредитов в финансовой системе может вынудить банки продавать металлы, чтобы получить наличные.

Трейдеры наблюдают за этими неблагоприятными тенденциями в Китае, сказал Фрэнк Леш, брокер FuturePath Trading. "Это не сулит ничего хорошего для спроса Китая на что-либо, будь то золото в качестве объекта для инвестиций" или другие металлы, использующиеся в промышленности.

Инвесторы также продавали драгоценные металлы, исходя из того, то стабилизирующаяся американская экономика побудит Федеральную резервную систему США сократить программу стимулирования, на которую сейчас ежемесячно тратится 85 млрд долларов. Доходность по 10-летним казначейским облигациям США в понедельник достигла самого высокого уровня почти за два года. Драгоценные металлы, у которых нет доходности, обычно привлекают внимание инвесторов в периоды низких процентных ставок.

Банк Goldman Sachs в понедельник снизил свой прогноз для цен на золото на этот год и следующий, сославшись на улучшение перспектив экономики США.

Аналитики этого инвестиционного банка теперь ожидают, что золото завершит этот год на отметке 1300 долларов за унцию, что на 9,4% ниже предыдущего прогноза. По мнению банка, в конце 2014 года золото будет торговаться по 1050 доллара за унцию, что на 17,3% ниже прежнего прогноза.

Аналитики BNP Paribas также понизили свой прогноз и теперь полагают, что средняя цена в этом году составит 1405 долларов за тройскую унцию, что на 11% ниже предыдущего прогноза.

Хотя доходность облигаций в США остается низкой по историческим стандартам, "ее росте все же вносит свой вклад в негативное отношение" к золоту, отметили они.

Итоги торгов:

Вечерний фиксинг в Лондоне: 1283,75 доллара против 1295,25 доллара на предыдущей сессии.

Цена августовского фьючерса на золото: 1277,10 доллара /-14,90 доллара/.

Цена июльского фьючерса на серебро: 19,493 доллара /-46,60 цента/.

Цена июльского фьючерса на платину: 1329,10 доллара /-40,40 доллара/.

Цена сентябрьского фьючерса на палладий: 657,65 доллара /-17,10 доллара/.

Читать дальше

Credit Suisse понизил прогнозы по ценам на драгоценные и цветные металлы

Банк Credit Suisse понизил прогноз по ценам на драгоценные металлы и по ценам на некоторые цветные металлы на фоне непростых условий, создавшихся на товарно-сырьевых рынках.

В банке понизили 3-месячный прогноз по ценам на золото до 1150 долларов с 1300 долларов, а 12-месячный прогноз - до 1250 долларов с 1450 долларов за унцию, сообщил в понедельник Тобиас Мерат, аналитик Credit Suisse.

Трехмесячный прогноз по ценам на серебро был понижен до 18 долларов с 20 долларов, 12-месячный прогноз - до 17 долларов с 20 долларов за унцию.

Банк также понизил 3-месячный прогноз по ценам на платину до 1425 долларов с 1475 долларов, 12-месячный прогноз - до 1550 долларов с 1600 долларов. Трехмесячный прогноз по ценам на палладий был понижен до 720 долларов с 780 долларов, 12-месячный - до 780 долларов с 820 долларов за унцию.

Перспективы цен на сырьевые товары негативны ввиду ослабления инфляционных ожиданий и неожиданного ухудшения экономических данных Китая, отмечают в Credit Suisse. На многих товарно-сырьевых рынках, например, на рынке золота, уже наблюдается технический нисходящий тренд, остальные же находятся на грани падения ниже ключевых уровней поддержки, сообщил Мерат.

"В конце июня на рынке наблюдаются продажи после периода стабилизации. Основные товарно-сырьевые индексы снизились с начала года", - добавляет он. "Мы полагаем, что восстановление цен на некоторых рынках возможно, однако серьезный рост маловероятен. Опережающие экономические индикаторы сигнализируют о том, что инвесторам пока следует сохранять осторожность", - предупредил аналитик.

Что касается цветных металлов, то Credit Suisse понизил прогноз по ценам на медь, алюминий, никель и олово, оставив при этом прогнозы по ценам на цинк и свинец без изменений.

Трехмесячный прогноз по меди был понижен до 7000 долларов с 7300 долларов, 12-месячный - до 7400 долларов с 7800 долларов за тонну.

В банке понизили 3-месячный прогноз по ценам на алюминий до 1800 долларов с 1850 долларов, 12-месячный прогноз - до 1900 долларов с 2000 долларов за тонну.

Трехмесячный прогноз по никелю был снижен до 13 500 долларов с 15 200 долларов, 12-месячный - до 14 000 долларов с 17 500 долларов за тонну.

В Credit Suisse понизили 3-месячный прогноз по ценам на олово до 20 000 долларов с 21 500 долларов, 12-месячный прогноз - до 20 000 долларов с 23 000 долларов за тонну.

Читать дальше